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如何用期权投机

期权如何交易

期权交易,是指交易双方按照合同约定的价格在一定时期以后买进或卖出某种证券的权利进行交易(买卖)的行为。同一般的证券交易不同,期权交易的标的,不是证券本身,而是买卖或放弃买卖某种证券的权利。
期权交易的具体内容是:期权购买者通过支付一定费用(一般为合同交易额的1——5 % )给期权卖出者,取得以合同约定的价格在交割期买入或卖出股票的权利,包括不买不卖的权利(如果价格对买期权者不利)。也就是说当一定时期以后,股票价格变化对期权购买者有利时,即行使买或卖的权利,当股票价格走势对其不利时就放弃买或卖的权利。这时期权购买者仅损失少量的手续费,避免了更大的损失。期权交易是金融市场高度发展的产物,它既适应投机者的投机活动,又能避免和减轻风险,因此在资本主义金融、证券市场小逮用较为普遍。
期权交易的具体做法,以看涨期权为例:某甲看准股市行情趋好,于是便通过经纪商与某乙签订一笔看涨期权合同,合同约定三个月后某甲享有按每般10 元的价格(一般为合同签订时的价格)购买1000 股A 公司普通股票,或放弃购买的权利。为此某甲因殉买此项权利向某乙支付价款(或费用)250 元。三个月后,当期权合同到期,如股价上升为每股11 元,某甲即行使期权,从每股10 元的合同价格购入1000 股。然后按市价卖出,赚取1000 元,扣除买入期权费用2 动元,净盈利750 元.如果合同到期时股价下跌至每股9 元,这时行使期权,就会损失1250 元(含费用)。而放弃期权则仅损失费用250 元。从上面的例子可以看出期权交易,很类似qh交易,只是期权交易斌与期权购买者做或不做原合同约定的qh交易的产择权,从而较之qh交易风险大大降低

怎样利用期权进行投机盈利

简单的说
你能预期你到期期权的行权价比当时真实价格有利你就可以进行期权投机 至于赢利与否要看你预期的好坏了

金融工程(如何利用期权投机)

看涨当然是long call(即买入看涨期权),这样比买入股票的杠杆更高。以上述为例,买入股票的话可以买100股(4000/40),买入期权的话可以买入2000股(4000/2),如果股价涨到50元,买股票可获得1000元利润,买期权可获得6000元利润。但要注意,这2000股要在期权到期前达到47元(45+2)以上才会开始产生利润,若到期时股价在45元或以下就血本无归了

怎么做期权买卖

期权交易,是指交易双方按照合同约定的价格在一定时期以后买进或卖出某种证券的权利进行交易(买卖)的行为。同一般的证券交易不同,期权交易的标的,不是证券本身,而是买卖或放弃买卖某种证券的权利。
期权交易的具体内容是:期权购买者通过支付一定费用(一般为合同交易额的1——5 % )给期权卖出者,取得以合同约定的价格在交割期买入或卖出股票的权利,包括不买不卖的权利(如果价格对买期权者不利)。也就是说当一定时期以后,股票价格变化对期权购买者有利时,即行使买或卖的权利,当股票价格走势对其不利时就放弃买或卖的权利。这时期权购买者仅损失少量的手续费,避免了更大的损失。期权交易是金融市场高度发展的产物,它既适应投机者的投机活动,又能避免和减轻风险,因此在资本主义金融、证券市场小逮用较为普遍。
期权交易的具体做法,以看涨期权为例:某甲看准股市行情趋好,于是便通过经纪商与某乙签订一笔看涨期权合同,合同约定三个月后某甲享有按每般10 元的价格(一般为合同签订时的价格)购买1000 股A 公司普通股票,或放弃购买的权利。为此某甲因殉买此项权利向某乙支付价款(或费用)250 元。三个月后,当期权合同到期,如股价上升为每股11 元,某甲即行使期权,从每股10 元的合同价格购入1000 股。然后按市价卖出,赚取1000 元,扣除买入期权费用2 动元,净盈利750 元.如果合同到期时股价下跌至每股9 元,这时行使期权,就会损失1250 元(含费用)。而放弃期权则仅损失费用250 元。从上面的例子可以看出期权交易,很类似qh交易,只是期权交易斌与期权购买者做或不做原合同约定的qh交易的产择权,从而较之qh交易风险大大降低。

什么叫qh投机

qh投机(Futures speculation) 是指在qh市场上以获取价差收益为目的的qh交易行为。投机者在qh交易中发挥至关重要的作用,发现远期价格,引领产业均衡,提高市场流动性,承担市场价格风险。
qh投机是指在qh市场上纯粹以牟取利润为目的而买卖标准化qh合约的行为,被称为qh投机。qh交易者依照其交易目的不同可分为两类,即套期保值者和投机者(包括套利者)。
投机是qh市场中必不可少的一环,其经济功能主要有如下几点:
1、承担价格风险。qh投机者承担了套期保值者力图回避和转移的风险,使套期保值成为可能。
2、提高市场流动性。投机者频繁地建立部位,对冲手中的合约,增加了qh市场的交易量,这即使套期保值交易容易成交,又能减少交易者进出市场所可能引起的价格波动。
3、保持价格体系稳定。各qh市场商品间价格和不同种商品间价格具有高度相关性。
投机者的参与,促进了相关市场和相关商品的价格调整,有利于改善不同地区价格的不合理状况,有利于改善商品不同时期的供求结构,使商品价格趋于合理;并且有利于调整某一商品对相关商品的价格比值,使其趋于合理化,从而保持价格体系的稳定。
4、形成合理的价格水平。投机者在价格处于较低平时买进qh,使需求增加,导致价格上涨,在较高价格水平卖出qh,使需求减少,这样又平抑了价格,使价格波动趋于平稳,从而形成合理的价格水平。
5、维护产业均衡。投机者在预期到未来供给短缺时,会推升远期价格,给出供给方套期保值利润,鼓励产业扩大生产,弥补未来供给不足的风险,避免了真正短缺的出现。投机者在预期未来需求不足时,通过打压远期价格,促使套期保值者释放存货,提前降低产业链整体库存,避免未来库存大量积压的风险,缩短产业积库周期。维护产业库存均衡。
在qh市场中,一方面,由于风险远高于普通投资,投资者急需实用的市场理论来加以指引;另一方面,传统qh理论的"现金价值"又受到质疑。

qh投机是怎么回事

qh投机是这么回事。
qh的本质是与他人签订一份远期买卖商品(或股指、外汇、利率)的合约,以达到保值或赚钱的目的。
如果您认为qh价格会上涨,就做多(买开仓),涨起来(卖)平仓,赚了:差价=平仓价-开仓价。
如果您认为qh价格会下跌,就做空(卖开仓),跌下去(买)平仓,赚了:差价=开仓价-平仓价。
qh做多一般容易理解,做空不太容易明白。下面拿投机做空小麦为例(既然是投机,签订卖出合约时卖方手中一定是没有货)解释一下qh做空的原理:
您在小麦每吨2000元时,估计麦价要下跌,您在qh市场上与买家签订了一份(一手)合约,(比如)约定在半年内,您可以随时卖给他10吨标准麦,价格是每吨2000元.(价值2000×10=20000元,按10%保证金算,您应提供2000元的履约保证金,履约保证金会跟随合约价值的变化而变化。)
这就是做空(卖开仓),实际操作时,您是卖开仓一手小麦的qh合约。
买家为什么要同您签订合约呢?因为他看涨.
签订合约时,您手中并没有麦子(您也并不是真正要卖麦子).您在观察市场,若市场如您所愿,下跌了,跌到每吨1800元时,您按每吨1800元买了10吨麦,以每吨2000元卖给了买家,合约履行完毕(您的履约保证金返还给您).您赚了:
(2000-1800)×10=2000(元)(手续费一般来回10元,忽略)
这就是获利平仓,实际操作时,您是买平仓一手小麦的qh合约。
与您签订合约的买家(非特定)赔了2000元(手续费忽略)。
●整个操作,您只需在2000点卖出一手麦,在1800点买平就可以了,非常方便.●
qh开仓后,在交割期以前,可以随时平仓,当天也可以买卖数次(一般当天平仓免手续费)。如果在半年内,麦价上涨,您没有机会买到低价麦平仓,您就会被迫买高价麦平仓(合约到期必须平仓),您就会亏损,而同您签订合约的买家就赚了。
假如您是2200点平仓的,您会亏损:
(2200-2000)×10=2000(元)+10元手续费.
与您签订合约的买家(非特定)赚了2000元(手续费忽略)。